Modélisation financière - Dette et Capital

Pré-requis

Construire un modèle EXCEL™ simple utilisant les financements par dette et capitaux propres
Maîtriser les fonctions EXCEL™ de base pour effectuer des simulations
Modéliser les financements : cap. propres, sénior, junior, hybrides, structurés, subordonnés

Rappels des concepts fondamentaux et outils EXCEL™ simples de modélisation
Formation basée sur des cas réels et récents
Partages d’expériences sur les méthodes de modélisation financières EXCEL™ les plus utilisées

Paramètres nécessaires à la modélisation des différents types de financements

Modélisation EXCEL™ des principaux ratios utilisés par les banques pour le suivi des entreprises.
Simulation, des différents financements possibles pour l’entreprise et des coûts respectifs
Tableaux dynamiques croisés sur la structure optimale du capital

Modélisation des levées de fonds actions, augmentation de capital

Modéliser les conditions d’émissions d’actions nouvelles (TERP, valeur du droit)
Simuler la dilution potentielle pour les actionnaires existants
Simuler l’impact de la dilution sur les pactes d’actionnaires
Modéliser le coût de financement par Capitaux Propres et levée de fonds

Modélisation EXCEL™ de la détermination de la valeur du droit et du TERP
Simulation EXCEL™ de la parité d’émission et de la décote à retenir
Simulation EXCEL™ de la structure financière de la société réalisant l’émission d’actions

Modélisation du financement par dette : senior, junior, mezzanine, hybride, subordonné

Calcul des principaux paramètres concernant des dettes financières junior, subordonnées
Construction de graphiques pertinents pour l’analyse et la simulation des financements
Simulations EXCEL™ de variations des taux d’intérêts sur le Coût Moyen Pondéré du Capital

Simulation de structure optimale de financement en fonction des contraintes de l’entreprise

Modélisation des choix possibles de financements pour une entreprise
Tableaux dynamiques croisés en fonction des différents paramètres liés aux financements
Mise en place de tableaux de bord synthétiques des covenants et de la note de crédit

Une première appréciation globale sous forme de QCM a lieu en amont de la formation pour estimer les attentes et niveaux des participants.
La pédagogie de cette formation s’appuie sur une large variété de situations d’apprentissage : cas pratiques, échanges, défis, études de cas, exercices, travaux en sous-groupes.
Chaque compétence est mesurée par des évaluations formatives (cas pratiques, exercices) tout au long de la formation.
Une évaluation sommative sous forme de QCM est organisée en fin de parcours pour mesurer les acquis de la formation.