Niveau bac+3 ou 3 ans d’expérience en banque finance
Objectifs | Compétences
Comprendre les concepts clés des grandes catégories de risques
Maîtriser les implications du couple rendement / risque
Appliquer les différents modèles de VaR et en connaître les limites
Public cible
Directions en asset management
Gérants
Client relationship managers
Conseillers en investissements financiers
Investisseurs institutionnels
Middle office, Back office, Reporting
Fonctions supports : audit, inspection, contrôle et conformité
Atouts
Vision globale et exhaustive de la gestion des risques en asset management
Formation s’appuyant sur de nombreux exemples d’applications pratiques
Gestion des risques en Asset Management
Programme
Introduction
Problématique générale
Problématique pour l’asset manager
Les typologies de risque
Risque opérationnel
Contexte réglementaire
Typologie des risques opérationnels
Identification et évaluation des risques
Risque de contrepartie
Risque de livraison
Risque de crédit
Événements de crédit
Risque de crédit sur les dérivés OTC
Risque de marché
Change
Taux d’intérêt
Indice
Action
Risque d’illiquidité
Instruments
Actif / passif
Indicateurs de risque ex-post
Analyse du couple rendement risque
Volatilité, Tracking Error
Alpha et Bêta
Principaux ratios
Indicateurs de risque ex-ante
Analyse descriptive
Analyse en sensibilité
Value at Risk
Définition
Méthode
VaR historique
VaR paramétrique
Monte Carlo
Stress Testing
Définition
Scénarios
Pédagogie – Évaluation
La pédagogie de cette formation s’appuie sur une large variété de situations d’apprentissage : cas pratiques, échanges, défis, études de cas, exercices, travaux en sous-groupes.
Chaque compétence est évaluée par des cas pratiques, des études de cas, des quiz ou des exercices en fin de séquence.
Formateur
TB
Ted BROUSSARD
Diplômé de l’ESSEC et du Master de Probabilités de Paris VI en 1998, il a été trader pendant 5 ans sur Commodities à Londres pour Trafigura puis sur Structurés actions et fonds mutuels à BNP Paribas Arbitrage. Il a ensuite travaillé en tant que Consultant dans différents établissements financiers et notamment sur l’homologation du modèle interne de risques de Crédit Agricole SA en 2005. Après avoir participé à la création de la ligne métier Commodities au sein de Natixis, il a supervisé le Risk Management Dérivés Actions pendant plus de 10 ans et est actuellement en charge du suivi réglementaire et des ratios de liquidité au sein du Front Office.